Binary ตัวเลือก เดลต้า ป้องกันความเสี่ยง

ตัวเลือกเดลต้าเดลต้าตัวเลือกการโทร Delta จะวัดการเปลี่ยนแปลงราคาของตัวเลือกการโทรแบบไบนารีเนื่องจากการเปลี่ยนแปลงของราคาสินทรัพย์อ้างอิงและเป็นการไล่ระดับความลาดเอียงของตัวเลือกราคาไบนารีไปเทียบกับราคาสินทรัพย์อ้างอิง (8216underlying8217) . จากชาวกรีกทั้งหมดเดลต้าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองอาจจะถือว่าเป็นประโยชน์มากที่สุดในการที่จะสามารถตีความว่าเป็นตำแหน่งที่เท่าเทียมกันในต้นแบบนั่นคือเดลต้าแปลตัวเลือกไม่ว่าจะเป็นตัวเลือกส่วนบุคคลหรือผลงานของตัวเลือกให้เท่ากัน ตำแหน่งของหุ้นอ้างอิง ตัวเลือกการโทรแบบไบนารีที่มีค่าเดลต้าเท่ากับ 0.5 หมายความว่าหากราคาหุ้นอ้างอิงสูงขึ้น 1 เลขฐานสองจะเพิ่มขึ้นตามมูลค่า การตีความอีกอย่างหนึ่งก็คือตำแหน่งสั้น ๆ 400 ตำแหน่งในการโทรแบบไบนารี SampP500 กับเดลต้าเท่ากับ 0.25 ซึ่งเทียบเท่ากับสั้น 100 SampP500 futures สิ่งสำคัญคือต้องตระหนักว่าเดลต้ามีการเปลี่ยนแปลงแบบไดนามิกตามหน้าที่ของหลายตัวแปรรวมถึงการเปลี่ยนแปลงราคาอ้างอิงและการเปลี่ยนแปลงใด ๆ ของตัวแปรเหล่านั้นมักจะทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงในเดลต้า ดังนั้นหากตัวแปรใด ๆ หรือทั้งหมดรวมถึงราคาอ้างอิงระยะเวลาที่หมดอายุและความผันผวนโดยนัยให้เปลี่ยนไปแล้วตัวเลือกข้างต้นจะไม่จำเป็นต้องมีเดลต้าเท่ากับ 0.5 และการเพิ่มมูลค่าโดยหรือเทียบเท่าตำแหน่ง SampP จะสั้น 100 SampP500 ฟิวเจอร์ส . การใช้ประโยชน์และความเรียบง่ายของแนวคิดนี้ก่อให้เกิด delta ซึ่งเป็นชาวกรีกทั้งหมดซึ่งเป็นที่นิยมมากที่สุดในหมู่ผู้ค้าโดยเฉพาะผู้ผลิตตลาด ตัวอย่างของการใช้เดลต้าเพื่อป้องกันความเสี่ยงด้วยการเปรียบเทียบเดลต้าตัวเลือกการโทรแบบเดิมกับเดลต้าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองและสุดท้ายเป็นสูตรแบบปิดสำหรับเดลต้าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสอง (binary call option delta) ตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองเดลต้าและเดลต้าที่แน่นอนเดลต้าของตัวเลือกใด ๆ ถูกกำหนดโดย: P ราคาของตัวเลือกราคา S ของ P ต้นแบบการเปลี่ยนแปลงค่าของ PS การเปลี่ยนแปลงในค่าของ S รูปที่ 1 แสดงโปรไฟล์ราคา 1 วันของ เรียกเลขฐานสองด้วยรูปที่ 2 (สีดำ) ส่วนกำหนดราคาเดียวกันระหว่างราคาพื้นฐานที่ 99.78 ถึง 99.99 รูปที่ 1 8211 ตัวเลือกการโทรแบบไบนารีรายละเอียดราคารูปที่ 2 8211 มูลค่ายุติธรรมแอ็ตทริบิวต์เดลต้าคอร์ดสีน้ำเงิน 18 ขีดคอร์ดจะเคลื่อนที่ระหว่างจุดบนโปรไฟล์การโทร 9 ตัวต่ำกว่าราคา 99.90 ถึง 9 จุดข้างต้น มูลค่ายุติธรรมของตัวเลือกการโทรแบบไบนารีที่ 99.81 คือ 3.4592 และที่ 99.99 คือ 46.1739 ตามที่ระบุไว้ในแถวล่างของตารางที่ 1 การไล่ระดับสีของคอร์ดนี้มีการกำหนดโดย: P 2 ค่าเลขเรียกเลขฐานสองที่ S 2 P 1 ค่าเลขฐานสองที่ S 1 SInc การเปลี่ยนแปลงราคาต่ำสุดของสินทรัพย์อ้างอิงเช่น Gradient (46.1739-3.4592) (99.99-99.81) x 0.01 ตามที่ระบุไว้ในแถวล่างของคอลัมน์กลางของตารางที่ 1 การคำนวณการไล่ระดับสีของคอร์ดขีด 12 และคอร์ดที่มีเครื่องหมาย ในลักษณะเดียวกันและแสดงไว้ในคอลัมน์กลางของตารางที่ 1 ตารางที่ 1 - จาก Gradient of Chord เพื่อโทร Delta จาก Gradient of Chord เพื่อโทร Delta เนื่องจากความแตกต่างของราคาที่แคบเช่น S 0 (สะท้อนจาก S 0.06 และ S 0.03) การไล่ระดับสีมีแนวโน้มที่จะเท่ากับเดลต้าที่ 2.4149 ที่ 99.90 ตัวเลือกเดลต้าของตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองจึงเป็นตัวแรกของค่าแฟ็กซ์ของตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองด้วยความเคารพต่อพื้นฐานและสามารถระบุได้ทางคณิตศาสตร์ว่า: S 0, dP dS ซึ่งหมายความว่าเมื่อ S ลดลงไปถึงศูนย์การไล่ระดับสีของโปรไฟล์ราคาเข้าใกล้ (เดลต้า) ตามราคาตลาด ตัวเลือกการเรียกเลขฐานสอง Delta และความผันผวนโดยนัยรูปที่ 3 แสดงโปรไฟล์การเรียกเลขฐานสอง 5 วันที่มีรูปที่ 4 แสดงค่า deltas ที่เกี่ยวข้องกับช่วงของความผันแปรโดยนัยเช่นเดียวกับในตำนาน ในรูปที่ 3 รายละเอียดมูลค่ายุติธรรม 9 ค่อนข้างตื้นเมื่อเทียบกับสี่โปรไฟล์อื่น ๆ ซึ่งแสดงในรูปที่ 4 ซึ่งโปรไฟล์ delta 9 มีความผันผวนเพียง 0.16 จากเดลต้าที่ 0.22 ที่ปีกจนถึง 0.38 เมื่อเป็นเงินและเป็น flattest ของโปรไฟล์เดลต้าห้า ในรูปที่ 3 มีความผันผวนที่ 1 และต่ำกว่า 100 มีโอกาสน้อยที่การเรียกเลขฐานสองจะเป็นเดิมพันที่ชนะจนกว่าพื้นฐานจะใกล้เคียงกับการประท้วงซึ่งส่วนกำหนดค่าราคาจะพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วเพื่อเดินทางผ่าน 0.5 ก่อนที่จะปรับระดับออกไป ราคาโทร binary 100 เลขที่ 3 8211 Binary Call Option มูลค่ายุติธรรม wrt ความผันผวน 1 เดลต้าในรูปที่ 4 สะท้อนให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลงอย่างมากนี้ของราคาโทรศัพท์ไบนารีที่มีรายละเอียด 1 เดลต้าที่แสดงถึงเดลต้าเป็นศูนย์ซึ่งตามด้วยเดลต้าที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วเนื่องจากราคาของการโทรแบบไบนารีมีการเปลี่ยนแปลงอย่างมากเมื่อเทียบกับการเปลี่ยนแปลงเล็ก ๆ น้อย ๆ ในพื้นฐานแล้วตามด้วยเดลต้าที่ลดลงอย่างรวดเร็ว เป็นเดลต้าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสอง reverts เป็นศูนย์เป็นระดับการโทร binary ปิดในราคาที่สูงขึ้น สำหรับความผันผวนเช่นเดียวกันเดลต้าของสาย binary ซึ่งเป็น 50 ticks ในเงินจะเหมือนกับเดลต้าของโทร binary 50 ticks out-of-the money กล่าวอีกนัยหนึ่งว่า delta มีความสมมาตรตามแนวนอนเมื่อเทียบกับต้นแบบเมื่ออยู่ที่เงินเช่นเมื่อต้นแบบอยู่ที่ 100 รูปที่ 4 8211 ตัวเลือกการโทรแบบไบนารี Delta w. r.t. ความผันผวนโดยนัยคุณลักษณะนี้ของเดลต้าตัวเลือกการโทร binary เมื่ออยู่ที่เงินของฟังก์ชัน Dirac delta หรือฟังก์ชันซึ่งพื้นที่ด้านล่างโปรไฟล์เป็น 1 ซึ่งหมายความว่าตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองเดลต้าเมื่ออยู่ที่เงินและด้วย เวลาที่หมดอายุหรือโดยนัยความผันผวนใกล้ศูนย์สามารถกลายเป็นอนันต์สูงที่มีพื้นที่รวมของหนึ่งภายใต้การขัดขวาง คุณลักษณะนี้จะทำให้การป้องกันความเสี่ยงแบบเดลต้าเป็นไปไม่ได้เมื่อตัวเลือกการโทรแบบไบนารีเป็นเงินที่มีเวลาน้อยมากที่จะหมดอายุหรือมีความผันผวนโดยนัยต่ำมาก ในทางปฏิบัติเงื่อนไขเหล่านี้และตำแหน่งการโทรแบบ binary short-to-the-money ใน Apple Inc จะต้องมีผู้ค้าเดลต้าที่เป็นกลางเพื่อเสนอราคาสำหรับ บริษัท เพื่อให้ได้ Binary Call Option Delta และเวลาที่จะหมดอายุในภาพประกอบข้างต้น (รูป. 4) จุดสูงสุด 1.00 เดลต้าพ้นระดับที่ 3.41 แต่ค่านี้เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วเนื่องจากเวลาที่หมดอายุลดลงจาก 5 วัน รูปที่ 3 รูปที่ 5 แสดงส่วนกำหนดค่าราคาแบบไบนารีซึ่งมีความลาดเอียงในเชิงบวกเสมอดังนั้นตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองจะเป็นบวกเสมอ รูปที่ 5 8211 Binary Call Option มูลค่ายุติธรรม w. r.t. เวลาที่จะหมดอายุรายละเอียดราคา 25 วันในรูปที่ 5 มีเวลานานที่สุดที่จะหมดอายุและมีอัตราส่วนเกียร์ต่ำสุดซึ่งแสดงไว้ในรูปที่ 6 โดยรูปเดลต้าค่าต่ำสุด Fig.6 8211 ตัวเลือกการโทรแบบไบนารี Delta w. r.t. เวลาที่หมดอายุระยะเวลาสั้น ๆ ในการเรียกเลขหมาย (และใส่) แบบไบนารีหมดอายุถือเป็นการใช้เครื่องมือทางการเงินที่ยิ่งใหญ่ที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้ในภาพที่ 5 และเดลต้าที่เกี่ยวข้องในภาพที่ 6 ยอดเดลต้า 0.1 วันที่ 4.82 ซึ่ง โดยทั่วไปมีการใส่เกียร์ 482 เทียบกับ 100 ตำแหน่งในอนาคตที่ยาวนาน การลดความผันผวนและการลดลงของเวลาหมดอายุมีผลกระทบใกล้เคียงกับราคาของตัวเลือกไบนารีซึ่งเป็นไปตามรูปเดลต้าที่คล้ายกันในรูปที่ 4 amp 6. ตารางที่ 2 แสดง 10 วัน 5 ตัวเลือกราคาการโทรแบบไบนารีความผันผวนด้วย deltas ตารางที่ 2 - ตัวเลือกการโทรแบบไบนารีค่าที่เป็นธรรมกับ Delta ที่เกี่ยวข้อง 99.87 การเรียกเลขฐานสองมีค่า 43.5921 และมีเดลต้าเท่ากับ 0.4764 ถ้าฐานอ้างอิงเพิ่มขึ้นสาม ticks จาก 99.87 ถึง 99.90 การเรียกเลขฐานสองจะเพิ่มขึ้นเป็น 43.5921 3 x 0.4764 45.0213 ถ้าข้อมูลอ้างอิงลดลง 3 tick จาก 99.93 เป็น 99.90 เลขฐานสองจะมีค่าเท่ากับ 46.4641 (-3) x 0.4805 45.0226 ที่ 99.90 ค่าโทรแบบไบนารีในตารางที่ 2 คือ 45.0250 ดังนั้นมีความแตกต่างเล็กน้อยระหว่างค่าที่คำนวณข้างต้นกับค่าจริงในตาราง เนื่องจากทวิภาคีของ 0.4764 และ 0.4805 เป็น deltas เพียงสองระดับพื้นฐานคือ 99.87 และ 99.93 ตามลำดับนั่นคือการเปลี่ยนแปลง deltas ด้วยพื้นฐาน ที่ 99.90 เดลต้าคือ 0.4788 ดังนั้นค่าของ 0.4764 ต่ำเกินไปเมื่อประเมินการเคลื่อนย้ายขึ้นไปจาก 99.87 เป็น 99.90 ในขณะที่เดลต้าของ 0.4805 สูงเกินไปเมื่อทำการประเมินการเปลี่ยนแปลงของราคาเรียกเลขหมายแบบ binary เมื่อระดับอ้างอิงลดลงจาก 99.93 เป็น 99.90 ค่าเฉลี่ยของสอง delta ที่ 99.87 และ 99.90 คือ (0.4764 0.4788) 2 0.4772 และควรใช้ตัวเลขนี้ในการคำนวณครั้งแรกข้างต้นแล้วเรียกเลขฐานสองที่ 99.90 จะเป็นค่าประมาณ: 43.5921 3 x 0.4772 45.0237 ข้อผิดพลาดของ 0.0013 ค่าเฉลี่ยของเดลต้าระหว่าง 99.90 ถึง 99.93 คือ: (0.4788 0.4805) 2 0.47965 การคำนวณที่สองข้างต้นจะสร้างราคาที่ 99.90 จาก: 46.4641 (-3) x 0.47965 45.02515 ข้อผิดพลาดเพียง 0.00015 ส่วนที่เกี่ยวกับตัวเลือกการโทรแบบไบนารีจะให้คำตอบว่าทำไมความแตกต่างนี้ยังคงมีอยู่ การป้องกันความเสี่ยงด้วยตัวเลือกการโทรแบบไบนารีเดลต้าถ้าตัวเลขในตารางที่ 2 เกี่ยวข้องกับอนาคตของพันธบัตรก็อาจจะไม่มีเหตุผลที่จะเสนอตัวเลือกไบนารีในอนาคตด้วยมูลค่าการชำระบัญชีเท่ากับ 1000 เท่ากับ 10 ต่อจุด ตัวอย่าง. ผู้ค้าตราสารหนี้แบบทวิภาคีซื้อหุ้น 100 หุ้นใน 100 ไบต์สต็อปพร้อมหมดอายุภายใน 10 วันนับจากวันที่มีการซื้อขายในอนาคตที่ 99.87 ที่ราคา 43.5921 ซึ่งมีมูลค่ารวม 43.5921 x 10 x 100 สัญญา 43,592.10 พ่อค้าทำกำไรได้อย่างไร สัญญาซื้อขายล่วงหน้า 100 สัญญากับหุ้นของเดลต้าเท่ากับ 0.4764 มีมูลค่าเท่ากับ 47.64 futures ที่ราคาฟิวเจอร์สที่ 99.87 ดอลลาร์ดังนั้นนักลงทุนจึงขายฟิวเจอร์ส 48 ราคาเพื่อป้องกันความเสี่ยง (เป็นไปได้ว่าจะไม่สามารถขายหุ้นได้ในราคา 0.64 จากราคาตลาดล่าสุดในอนาคตที่ 43.5921 โดยเฉลี่ย 1) อนาคตจะลดลงเหลือ 99.81 ตัวเลือกคือมูลค่า 40.7518 ดังนั้นตำแหน่ง PampL อยู่ในขณะนี้: Binary Call Option สูญเสีย: 40.7518 43.5921 -2.8403 ซึ่งเท่ากับการสูญเสีย: -2.8403 x 10 x 100 contracts -2,840.3 ซึ่ง มีกำไรเท่ากับ -0.060.01 x 10 x -48 2,880 กำไรรวม 39.70 2) อนาคตจะเพิ่มขึ้นเป็น 99.93 จุดซึ่งมีมูลค่า 46.4641 จุดดังนั้นอันดับ PampL จึงเป็นดังนี้ Binary Call Option: 46.4641 43.5921 2.8720 ซึ่ง เท่ากับ profi t ของ: 2.8720 x 10 x 100 สัญญา 2,872.00 ซึ่งเท่ากับขาดทุน 0.060.01 x 10 x -48 -2,880 ขาดทุนรวม 8.00 การสูญเสียด้านบวกนี้สามารถอธิบายได้จากการป้องกันความเสี่ยงล่วงหน้าของ 48 ฟิวเจอร์สซึ่งต่างกับฟิวเจอร์ส 47.64 แห่ง หากมีการใช้ฟิวเจอร์ส 47.64 ฟิวเจอร์ส (Spreadbet อาจจะ) ก็จะทำให้ผลกำไรโดยรวมลดลงเหลือ 18.10 บาทขณะที่ผลขาดทุนจาก Upside 8.00 จะกลายเป็นกำไร 13.60 การใช้พื้นที่ deltas อย่างต่อเนื่องเพื่อการป้องกันความเสี่ยงในลักษณะนี้เป็นสิ่งสำคัญสำหรับผู้ที่ทำตลาดทางเลือก ที่ใช้ป้องกันความเสี่ยง 47.64 มีกำไรทั้งด้านข้างและขาลงคือผลกระทบของแกมมาในกรณีนี้คือแกมมาเชิงบวก ตัวเลือกการโทรแบบไบนารีเดลต้า v ตัวเลือกการโทรธรรมดา Delta Figures 7a-e แสดงให้เห็นถึงความแตกต่างระหว่างเวลาที่จะหมดอายุระหว่างตัวเลือก deltas ตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองและญาติแบบปกติของพวกเขาสำหรับผู้ที่คุ้นเคยกับอนุสัญญา รูปที่ 7.a 8211 25-day Binary amp Conventional Call Delta รูปที่ 7.b 8211 10-day Binary amp ตัวเลือกการโทรธรรมดา Delta Fig.7c 8211 4-day Binary amp ตัวเลือกการโทรแบบทั่วไป Delta Fig.7d 8211 1-day Binary amp ตัวเลือกการโทรแบบทั่วไป เดลต้า Fig.7e 8211 0.1 วันแบบไบนารีแอมป์ตัวเลือกการโทรแบบธรรมดาเดลต้าข้อควรทราบ: 1) ขณะที่โทรททินต์แบบโทรเข้าถูก จำกัด ด้วยค่า 0.5 เมื่อตัวเลือกเป็นเงินเงินเรียกเลขฐานสองจะอยู่ที่สูงสุดเมื่อ at-the-money และไม่มีข้อ จำกัด ในการเข้าถึงอินฟินิตี้เป็นเวลาที่จะหมดอายุ 0 วิธี 2) เมื่อถึงเวลาที่จะหมดอายุมากกว่า 1 วัน (รูปที่ 7.a-c) เกียร์ของตัวเลือกการโทรแบบไบนารีต่ำกว่า ตัวเลือกการโทรแบบเดิม แต่เมื่อถึงเวลาที่หมดอายุจะลดลง (รูปที่ 7.d-e) เดลต้าของเลขฐานสองจะสูงกว่าค่าสูงสุดของ 1.0 ของตัวเลือกการโทรแบบเดิม 3) รูปแบบเดลต้าตัวเลือกการโทรธรรมดามีลักษณะคล้ายกับราคาของการโทรแบบไบนารี 4) การแทนช่วงของความผันแปรโดยนัยแทนเวลาที่จะหมดอายุจะให้ชุดที่คล้ายกันของ Figs.7a-e. You อยู่ที่นี่: บ้าน raquo กลยุทธ์การซื้อขาย raquo Delta Hedging กลยุทธ์สำหรับตัวเลือกไบนารี 6 มกราคม 2014 9:16 am Hedging และ Straddle กลยุทธ์บางส่วนของไบนารีตัวเลือกการซื้อขายเทคนิคซึ่งอาจจะถือว่าเป็นบางส่วนที่ดีที่สุด อีกวิธีหนึ่งที่ได้รับความนิยมคือรูปแบบโมเมนตัมของกลยุทธ์ซึ่งดูเหมือนจะเป็นที่นิยมในหมู่ผู้ค้า บ่อยครั้งที่ผู้ค้าต้องการใช้วิธีการซื้อขายทั้ง 3 วิธีนี้เพียงครั้งเดียว แต่สามารถรวมเข้าด้วยกันและใช้งานได้พร้อม ๆ กัน เกี่ยวกับการประเมินการเลือกการเคลื่อนไหวของราคาผู้ค้าอาจต้องพึ่งพากลยุทธ์ที่รวมไว้ในการค้าขายด้วยเช่นกัน กลยุทธ์สำหรับผู้ค้าที่มีประสบการณ์ผู้ค้าไบนารีตัวเลือกที่มีประสบการณ์มากที่สุดชื่นชอบกลยุทธ์การวางเดิมพัน เทคนิคนี้ทำให้พวกเขาเลือกทั้งตัวเลือกการโทรและวางซึ่งใช้เวลาหมดอายุเดียวกัน ตัวเลือกการโทรและการวางก็บ่งชี้ว่าการคาดการณ์ราคาอาจเป็นการเพิ่มหรือลดลงในการประเมิน เป้าหมายของรายได้ทางการค้าที่ได้รับรางวัลคือการลดจำนวนการค้าลง กลยุทธ์แบบบูรณาการจึงถูกนำมาใช้เพื่อจัดการด้านต่างๆของธุรกิจการค้าเมื่อตลาดมีการเปลี่ยนแปลง เมื่อผู้ค้ากำลังพิจารณาว่ากลยุทธ์การเลือกไบนารีตัวเลือกใดที่จะใช้มีองค์ประกอบบางอย่างที่ควรให้ความสนใจ พ่อค้าจะต้องเลือกเนื้อหาที่จะย้ายไปก่อน แน่นอนว่าค่าใช้จ่ายจะต้องเบี่ยงเบนความสนใจไปจากราคาที่โดดเด่นในทิศทางเดียวหรืออีกทางหนึ่ง พ่อค้าต้องแน่ใจด้วยว่ารายได้จากการค้าที่ประสบความสำเร็จเพียงครั้งเดียวจะมากกว่าผลขาดทุนทั้งหมดซึ่งจะต่ำสุดที่จะปล่อยให้รายได้อยู่ในช่วงที่การค้าสิ้นสุดลง ความจริงที่ว่าการเปลี่ยนแปลงที่แนะนำจะเพิ่มมากขึ้นไม่ควรละเลยเช่นกัน ในแง่หนึ่ง Delta Hedging เป็นทางเลือกที่ง่ายสำหรับการวางมาตรฐาน มีความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับความผันผวนของราคาสินทรัพย์โดยการวางตำแหน่งทางการตลาดอย่างรวดเร็วและยาวนาน ในตอนท้ายความเสี่ยงที่การเคลื่อนไหวของราคาจะเพิ่มขึ้นหรือลดลงหรือไม่ ธุรกิจการค้าที่ชนะมากจะมีประสิทธิภาพหากการตั้งค่าเกี่ยวกับหนึ่งในสองธุรกิจการค้าไบนารีจะทำอย่างถูกต้อง ไม่ใช่นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ทั้งหมดจะอนุญาตให้ซื้อธุรกิจการค้าที่มิเรอร์ได้ แต่การคุกคามทางการเงินจะเหมาะสมหากคุณไม่สามารถทำได้ ในกรณีนี้มีโอกาสเกิดการสูญเสียสองครั้ง กลยุทธ์ที่มีกำไรสำหรับผู้ค้ากลยุทธ์นี้ถือว่ามีผลกำไรมากหากผู้ค้าเรียนรู้วิธีใช้แผนภูมิการวิเคราะห์เกี่ยวกับโมเมนตัมการซื้อขายไบนารีตัวเลือก คุณควรมองหาสินทรัพย์พื้นฐานที่จะเคลื่อนไปในทิศทางเดียวและเพิ่มกำลังในขณะที่มีการแลกเปลี่ยนในปริมาณที่มากขึ้น หากผู้ประกอบการรายหนึ่งสามารถยึดมั่นในธุรกิจนี้ได้อย่างเต็มที่โมเมนตัมอาจเต็มไปด้วยรายได้จำนวนมาก เป็นที่งดงามเป็นกำไรมากอาจดูเหมือนเมื่อใช้กลยุทธ์นี้การซื้อขายโมเมนตัมไม่สมบูรณ์ การเรียกเก็บเงินสามารถดำเนินการกับผู้ที่มักอาศัยวิธีนี้โดยเฉพาะอย่างยิ่งตลอดช่วงเวลาที่พ่อค้ากำลังรอการลดโมเมนตัมซึ่งจะทำให้เกิดความปรารถนาที่จะออกจากตลาด ผู้ค้าที่อ่อนไหวเกินไปอาจมีปัญหากับเรื่องนี้เนื่องจากไม่มีการบ่งชี้ที่ชัดเจนในขณะที่ซื้อขายกับสินทรัพย์ที่เลือกควรถูกทำให้หมด อย่างไรก็ตามการปฏิบัติทำให้สมบูรณ์แบบและกลยุทธ์นี้ไม่แตกต่างกันในเรื่องนั้น ก่อตั้งขึ้นในปี 2013 Binary Tribune มีจุดมุ่งหมายเพื่อให้ผู้อ่านได้รับข้อมูลข่าวทางการเงินที่ถูกต้องและเป็นจริง เว็บไซต์ของเรามุ่งเน้นไปที่ส่วนสำคัญ ๆ ในตลาดการเงินสกุลเงินสกุลเงินและสินค้าโภคภัณฑ์และคำอธิบายในเชิงลึกในเชิงลึกเกี่ยวกับเหตุการณ์และตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจที่สำคัญ การเปิดเผยข้อมูลความเสี่ยงทางการเงิน BinaryTribune จะไม่รับผิดชอบต่อการสูญเสียเงินหรือความเสียหายที่เกิดจากการพึ่งพาข้อมูลในเว็บไซต์นี้ การซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าหุ้นและสินค้าโภคภัณฑ์ส่วนใหญ่มีความเสี่ยงสูงและอาจไม่เหมาะสำหรับนักลงทุนทุกราย ก่อนที่จะตัดสินใจซื้อขายเงินตราต่างประเทศคุณควรพิจารณาวัตถุประสงค์การลงทุนระดับประสบการณ์และความกระหายที่มีความเสี่ยงอย่างรอบคอบ นโยบายคุกกี้เว็บไซต์นี้ใช้คุกกี้เพื่อให้คุณได้รับประสบการณ์ที่ดีที่สุดและรู้จักคุณดียิ่งขึ้น เมื่อคุณเยี่ยมชมเว็บไซต์ของเราด้วยเบราว์เซอร์ของคุณเพื่ออนุญาตให้ใช้คุกกี้คุณยินยอมให้เราใช้คุกกี้ตามที่อธิบายไว้ในนโยบายส่วนบุคคลของเรา สำเนาลิขสิทธิ์ 2017 mdash Binary Tribune All Rights Reserved ตัวเลือกไบนารีราคายุติธรรมของตัวเลือกสามารถคำนวณทางทฤษฎีโดยใช้สมการทางคณิตศาสตร์ซึ่งโดยปกติจะเรียกว่าแบบจำลอง Black-Scholes (BSM) ตัวแปรใน BSM แสดงด้วยตัวอักษรภาษากรีก ดังนั้นตัวแปรที่เรียกว่าเป็นตัวเลือกกรีก โดยการติดตามการเปลี่ยนแปลงมูลค่าของตัวเลือกกรีกผู้ประกอบการค้าสามารถคำนวณการเปลี่ยนแปลงในมูลค่าของสัญญา option ได้ โดยรวมมีชาวกรีกตัวเลือก 5 ตัวซึ่งวัดความไวของราคาของสัญญา option เทียบกับปัจจัยสี่ประการ ได้แก่ การเปลี่ยนแปลงราคาของสินทรัพย์อ้างอิงอัตราดอกเบี้ยความผันผวนการสลายตัวของเวลาตัวเลือกห้าตัวของชาวกรีกซึ่งเป็นตัวเลือกการค้าแบบไบนารี คุ้นเคยดังนี้ Delta ซึ่งถือเป็นตัวแปรที่สำคัญที่สุดในหมู่ชาวกรีกตัวเลือกแสดงถึงความไวของตัวเลือกต่อการเปลี่ยนแปลงราคาของสินทรัพย์อ้างอิง กล่าวอีกนัยหนึ่ง Delta หรืออัตราส่วนป้องกันความเสี่ยงสะท้อนให้เห็นถึงควอนตัมของการเปลี่ยนแปลงราคาของตัวเลือกสำหรับการเปลี่ยนแปลงราคาของสินทรัพย์อ้างอิง 1 รายการ แสดงโดยสัญลักษณ์กรีก Delta สามารถมีทั้งค่าบวกและค่าลบ ค่า Delta ไม่คงที่และการเปลี่ยนแปลงตามตัวแปรอื่น ๆ หากราคาของสินทรัพย์อ้างอิงเพิ่มขึ้นราคาของตัวเลือกการโทรจะเพิ่มขึ้นด้วย (สมมติว่ามีการเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยในตัวแปรอื่น ๆ ) ตัวอย่างเช่นถ้าราคาหุ้นมีค่าเท่ากับ 10 และค่า Delta มีค่าอยู่ที่ 0.7 ดังนั้นเมื่อราคาของสินทรัพย์อ้างอิงอ้างอิงเพิ่มขึ้นทุกราคาจะเพิ่มขึ้น 0.70 ในทางตรงกันข้ามการลดราคาของสินทรัพย์ลงทุกๆดอลล่าร์ราคาโทรจะลดลง 0.70 ในทางกลับกันเมื่อพิจารณาจากตัวอย่างเดียวกับที่กล่าวข้างต้นการเพิ่มขึ้นของราคาของสินทรัพย์อ้างอิงจะทำให้ราคาตัวเลือกการขายลดลง 0.70 และในทางกลับกัน ตอนนี้ให้เราพิจารณาตัวเลือกไบนารีซึ่งเป็นอนุพันธ์ทางคณิตศาสตร์ของตัวเลือกวานิลลา ตรรกะที่จุดเริ่มต้นของการค้าการเรียกเลขฐานสองหรือวางใกล้ราคาอ้างอิงจะมี Delta สูงสุด ค่าเดลต้าของตัวเลือกไบนารีสามารถเข้าถึงได้ไม่ จำกัด ช่วงหนึ่งก่อนหมดอายุจึงนำไปสู่กำไรจากการค้า ค่าเดลต้าสำหรับการโทรแบบไบนารีเป็นบวกเสมอในขณะที่ค่า Delta สำหรับการใส่ไบนารี่จะเป็นค่าลบเสมอ ก่อนหน้าในบทความนี้เราได้กล่าวว่า Delta เป็นตัวเลขแบบไดนามิกซึ่งมีการเปลี่ยนแปลงพร้อมกับการเปลี่ยนแปลงราคาหุ้น อัตราที่ค่าของ Delta จะเปลี่ยนแปลงไปสำหรับการเปลี่ยนแปลงราคาของหุ้นหนึ่งชื่อว่าแกมมา ดังนั้นจึงสามารถอนุมานได้ว่าตัวเลือกที่มีแกมมาสูงจะตอบสนองได้เร็วกว่าการเปลี่ยนแปลงของราคาของสินทรัพย์อ้างอิง ให้เราพิจารณาว่าตัวเลือกการโทรมี Delta เท่ากับ 0.40 ดังนั้นเมื่อราคาของสินทรัพย์อ้างอิงเพิ่มขึ้น 1 ราคาโทรจะเพิ่มขึ้น 0.40 อย่างไรก็ตามเมื่อราคาของตัวเลือกเพิ่มขึ้น 0.40 ค่าเดลต้าจะไม่ต่ำกว่า 0.40 เนื่องจากตัวเลือกการโทรจะน้อยกว่าเงิน Delta จะเคลื่อนเข้าใกล้ 1.0 สมมุติว่า Delta อยู่ที่ 0.60 การเปลี่ยนแปลงมูลค่าเดลต้าซึ่งเท่ากับ 0.20 (0.6082110.40) สำหรับการเปลี่ยนแปลงราคาของสินทรัพย์อ้างอิง 1 ครั้งคือมูลค่าแกมมาของสัญญาสิทธิเลือกที่ระบุ เดลต้าไม่เกิน 1.0 ตามที่กล่าวมาก่อน ดังนั้นแกมมาจะลดลง (หันเชิงลบ) เป็นตัวเลือกที่จะไปลึกในเงิน Gamma ซึ่งแสดงโดยตัวอักษรกรีกมีบทบาทสำคัญในการเปลี่ยน Delta เมื่อตัวเลือกการเรียกเลขฐานสองใกล้เคียงกับราคาเป้าหมาย แกมมาเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วเมื่อตัวเลือกไบนารีใกล้หรือข้ามเป้าหมาย ในระยะสั้น Gamma ทำหน้าที่เป็นตัวบ่งชี้ค่าในอนาคตของ Delta ดังนั้นจึงเป็นเครื่องมือที่มีประโยชน์สำหรับการป้องกันความเสี่ยง Theta, โดยปกติจะเรียกว่าการสลายตัวของเวลา, arguably เป็นศัพท์แสงที่กล่าวถึงบ่อยที่สุดโดยนักวิเคราะห์ทางเทคนิค ทีซึ่งแสดงโดยตัวอักษรกรีกหมายถึงจำนวนเงินที่ราคาของตัวเลือกการโทรหรือวางจะลดลงสอดคล้องกับการเปลี่ยนแปลงวันเดียวในระยะหมดอายุของสัญญาอ็อพชัน ค่าของตัวเลือกการโทรหรือวางจะลดลงเมื่อแต่ละนาทีผ่านไป ซึ่งหมายความว่าแม้ว่าราคาพื้นฐานของสินทรัพย์จะไม่มีการเปลี่ยนแปลง แต่ตัวเลือกการโทรหรือวางจะทำให้มูลค่าทั้งหมดลดลงในขณะที่หมดอายุ ปัจจัยทีเป็นสิ่งที่ต้องพิจารณาในขณะที่กำลังเลือกตัวเลือกวานิลลา ในกรณีของตัวเลือกไบนารีตราบเท่าที่ราคาอยู่เหนือราคาที่เรียกเก็บหรือต่ำกว่าราคาเสนอการค้าจะมีผลกำไร ในกรณีดังกล่าวมูลค่าของการซื้อขายเลขฐานสองจะเพิ่มขึ้นตามระยะเวลาที่หมดอายุ ในทางกลับกันตัวเลือก callput แบบเดิมจะสูญเสียค่าเวลาและการค้าตามมูลค่าที่แท้จริงของพวกเขา มีโบรกเกอร์ไบนารีที่อนุญาตให้ผู้ค้าออกก่อนหมดอายุ ในกรณีดังกล่าวอัตราการจ่ายเงิน (เมื่อการค้าเป็นเงิน) โดยทั่วไปจะเพิ่มขึ้นเมื่อหมดอายุได้ใกล้ การทำกำไรดังกล่าวเป็นไปตามการอภิปรายข้างต้น เป็นความจริงที่เป็นที่รู้จักกันดีว่าความผันผวนโดยนัยของสินทรัพย์ทั้งสองไม่มีการซื้อขายในตลาดการเงินจะคล้ายกัน นอกจากนี้ความผันผวนโดยนัยของสินทรัพย์ที่กำหนดยังคงไม่เปลี่ยนแปลง การเปลี่ยนแปลงความผันผวนโดยนัยของการรักษาความปลอดภัยจะทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงขนาดเล็กหรือขนาดใหญ่ในราคาของสายหรือตัวเลือกการวาง ดังนั้น Vega หมายถึงควอนตัมของการเปลี่ยนแปลงที่เห็นในราคาของการโทรหรือทำให้ตัวเลือกสำหรับการเปลี่ยนแปลงจุดเดียวในความผันผวนโดยนัยของสินทรัพย์อ้างอิง โดยปกติการเพิ่มขึ้นของความผันผวนโดยนัยส่งผลให้ค่าตัวเลือกเพิ่มขึ้น เหตุผลก็คือความผันผวนที่สูงขึ้นต้องการการเพิ่มขึ้นในช่วงของการเคลื่อนไหวของราคาที่อาจเกิดขึ้นของสินทรัพย์อ้างอิง ควรสังเกตว่าการโทรหรือตัวเลือกที่มีระยะเวลาหมดอายุหนึ่งปีอาจมีค่า Vega ได้ถึง 0.20 ความผันผวนเป็นศัตรูสำหรับนักลงทุนแบบไบนารีตัวเลือกในแง่ที่ว่ามันสามารถเปลี่ยนการค้าที่มีกำไร (ในเงิน) เป็นความสูญเสีย (out-of-money) ในขณะที่หมดอายุ ดังนั้นเราสามารถยืนยันว่า Vega สูงไม่เหมาะสำหรับตัวเลือกการซื้อขายไบนารี อัตราดอกเบี้ยมีผลต่อราคาของตัวเลือกการโทรและการวาง การเปลี่ยนแปลงราคาของตัวเลือกการโทรและวางสำหรับการเปลี่ยนแปลงจุดหนึ่งในอัตราดอกเบี้ยจะแสดงโดยตัวแปร Rho ผู้เล่นตัวเลือกวานิลลาระยะสั้นจะไม่ได้รับผลกระทบจากค่า Rho ดังนั้นนักวิเคราะห์จึงไม่ค่อยพูดถึงเรื่องนี้ เฉพาะผู้ค้าที่ซื้อขายทางเลือกในระยะยาวเช่น LEAPS จะได้รับผลกระทบจาก Rho หรือต้นทุนในการดำเนินการ เห็นได้ชัดว่า Rho ซึ่งเป็นตัวแทนจากตัวอักษรกรีกไม่มีนัยสำคัญสำหรับผู้ค้าตัวเลือกไบนารีเนื่องจากธุรกิจการค้าแบบเลือกไบนารีส่วนใหญ่จะหมดอายุในระยะเวลาอันสั้นและไม่มีค่าใช้จ่ายใด ๆ ในการเรียกเก็บเงินหลังจากเข้าสู่ระบบการค้า ด้วยการบริหารค่า Delta, Gamma และ Theta อย่างมีประสิทธิภาพผู้ประกอบการค้าสามารถเลือกธุรกิจการค้าได้เพียงอย่างเดียว แต่ยังบรรลุความเสี่ยงที่ต้องการในการให้รางวัล นอกจากนี้ความรู้ของตัวเลือกกรีกจะช่วยให้ผู้ประกอบการค้าเพื่อสร้างกลยุทธ์การตลาดระหว่างประเทศที่เป็นประโยชน์อย่างมากในระยะยาว อ่านบทความเพิ่มเติมเกี่ยวกับการศึกษา